7月10日收市后，輝豐股份（002496）公告，全資子公司輝豐石化與中能建氫能源有限公司簽訂《氫氨醇綠色能源項(xiàng)目合作協(xié)議》，就液氨和甲醇產(chǎn)品的儲(chǔ)運(yùn)銷(xiāo)項(xiàng)目進(jìn)行戰(zhàn)略合作。
輝豐就中能建開(kāi)發(fā)的綠色氫氨醇一體化項(xiàng)目提供價(jià)格指數(shù)、供應(yīng)鏈、物流和貿(mào)易方面的開(kāi)發(fā)建議，助力后者貫通供應(yīng)鏈體系。
而中能建在綠氨醇生產(chǎn)布局廣、產(chǎn)能大，兩者可利用大豐港獨(dú)特區(qū)域優(yōu)勢(shì)、鐵路及港口交通優(yōu)勢(shì)，打造國(guó)內(nèi)重要的液氨、甲醇貿(mào)易供應(yīng)商。同時(shí)以液氨貿(mào)易為支點(diǎn)，利用中能建先進(jìn)的氫氨一體化技術(shù)，進(jìn)一步貫通綠氨新能源產(chǎn)業(yè)的上下游。
未來(lái)具體業(yè)務(wù)將由雙方共同設(shè)立由輝豐股份控股的合資企業(yè)承接，比如承接中能建在吉林松 原、甘肅蘭州、酒泉、山東青島及內(nèi)蒙古、四川、河北、新疆等地產(chǎn)出的液氨、甲醇產(chǎn)品的儲(chǔ)運(yùn)銷(xiāo)業(yè)務(wù)需求。
據(jù)公告資料，中國(guó)能建（601868）氫能公司自2022年起陸續(xù)開(kāi)發(fā)投資吉林松原、甘肅蘭州、酒泉、內(nèi)蒙古等多地可再生能源氫氨醇一體化綠色能源項(xiàng)目，總投資額高達(dá)800億元。
此前，輝豐已在公告中明確表示，未來(lái)以液氨儲(chǔ)運(yùn)銷(xiāo)為支點(diǎn)，積極打通綠氨新能源產(chǎn)業(yè)鏈上下游。
此舉公布與中能建的戰(zhàn)略合作，印證了公司加速轉(zhuǎn)型新能源產(chǎn)業(yè)、快速切入未來(lái)前景巨大的氫能產(chǎn)業(yè)想法。
值得關(guān)注的是，輝豐在氫能產(chǎn)業(yè)的開(kāi)局“牌面”“規(guī)格”甚高，首度登場(chǎng)即與在氫能產(chǎn)業(yè)布局深廣的實(shí)力強(qiáng)大的大型央國(guó)企中能建達(dá)成戰(zhàn)略合作，同時(shí)這也是國(guó)內(nèi)氫氨融合技術(shù)路徑上首次發(fā)布的上市公司合作公告。
實(shí)際上，輝豐股份未來(lái)基本上要承接的是中能建在全國(guó)多地投建的氫氨醇一體化綠色能源項(xiàng)目所帶來(lái)的液氨、甲醇產(chǎn)品的儲(chǔ)運(yùn)銷(xiāo)需求，從而構(gòu)成該公司的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)點(diǎn)。
而在22年報(bào)資料顯示，公司油品、化學(xué)、倉(cāng)儲(chǔ)及貿(mào)易業(yè)務(wù)的收入占比達(dá)到了42.98%，可見(jiàn)該公司主營(yíng)業(yè)務(wù)有望與氫能產(chǎn)業(yè)鏈逐漸“掛鉤”，從而達(dá)到轉(zhuǎn)型目標(biāo)。
作為21世紀(jì)的“終極能源”，氫能具有零碳、可儲(chǔ)存等顯著優(yōu)勢(shì)，是實(shí)現(xiàn)碳中和目標(biāo)的理想解決方案，氫能替代傳統(tǒng)化石能源是“大勢(shì)所趨”。
根據(jù)國(guó)際可再生能源機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，到2050年，氫能在能源結(jié)構(gòu)中的占比將達(dá)到25%。
當(dāng)前，全球加速綠色低碳轉(zhuǎn)型，各國(guó)普遍對(duì)氫能寄予厚望。
我國(guó)已經(jīng)是世界第一大氫氣生產(chǎn)國(guó)，生產(chǎn)的氫氣在煉油、合成氨、冶金等領(lǐng)域有廣泛應(yīng)用，潛在的氫能應(yīng)用市場(chǎng)規(guī)模超過(guò)萬(wàn)億，要以氫能帶動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈低碳轉(zhuǎn)型，首要突破點(diǎn)是降低用氫成本。
近年來(lái)，氫氨融合技術(shù)路徑的應(yīng)用逐漸受到熱捧，國(guó)內(nèi)外氫氨融合產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目布局加快。
據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2022年全年已公布的氫氨一體化相關(guān)項(xiàng)目至少有20個(gè)，總投資額近1500億元，綠氨年產(chǎn)能超過(guò)260萬(wàn)噸。
為什么要投資發(fā)展綠氨？用一句話(huà)來(lái)解答則是：氨作為零碳燃料和氫能載體，可解決氫能大規(guī)模儲(chǔ)運(yùn)難題，拓寬氫能產(chǎn)業(yè)應(yīng)用場(chǎng)景。
當(dāng)前制約氫能使用主要有幾大痛點(diǎn)，首先面對(duì)的是成本問(wèn)題。
中金研報(bào)指出，目前，綠氫的生產(chǎn)成本約為每公斤20元人民幣，而煤制氫的成本為每公斤10元，天然氣制氫的成本為每公斤17元。綠氫成本還需要努力追趕煤和天然氣，但已經(jīng)距離天然氣平價(jià)時(shí)代已經(jīng)不遠(yuǎn)了，也意味著大規(guī)模的應(yīng)用，在制作成本上已經(jīng)不存在制約。
然而，持續(xù)降低制氫成本只是第一環(huán)，因?yàn)樗闵蟽?chǔ)運(yùn)成本，目前氫氣終端價(jià)格依然高達(dá)80-90元/公斤，從中可看到，亟待解決的還有氫氣的儲(chǔ)運(yùn)難題。
一般來(lái)說(shuō)，儲(chǔ)氫技術(shù)包括高壓氣態(tài)儲(chǔ)氫，低溫液態(tài)儲(chǔ)氫以及固態(tài)儲(chǔ)氫。由于氫氣分子量小，分子間隔較大，技術(shù)上要壓縮乃至液化氫氣都是十分困難的。
目前儲(chǔ)運(yùn)方式以高壓氣氫運(yùn)輸為主，液氫運(yùn)輸作為試點(diǎn)進(jìn)行推廣，其運(yùn)輸成本遠(yuǎn)遠(yuǎn)無(wú)法達(dá)到經(jīng)濟(jì)性推廣的要求。
正因?yàn)闅錃?ldquo;制”“用”兩端地理分布不均，管道被用于承接長(zhǎng)距離的氫氣運(yùn)輸工作，借此有了“西氫東輸”，依賴(lài)風(fēng)光資源豐富的西部地區(qū)發(fā)電制氫，再由管道輸送到用氫需求更高的東部地區(qū)。今年4月，中石化啟動(dòng)了中國(guó)首條跨省區(qū)、大規(guī)模、長(zhǎng)距離的輸氫管道項(xiàng)目，全長(zhǎng)400多公里。
管道運(yùn)氫是實(shí)現(xiàn)大規(guī)模、長(zhǎng)距離輸氫的最優(yōu)方式，但是作為國(guó)家基建工程，整體鋪設(shè)難度較大，需要的初始投資成本也非常高，要真正的落地使用尚需較長(zhǎng)的時(shí)日。
氫氨融合的技術(shù)路徑，實(shí)際上為了繞過(guò)這一難題而開(kāi)發(fā)的新思路。
通過(guò)綠電生成氫氣，接著由氫氣制取合成氨，再以液氨的形式進(jìn)行儲(chǔ)存和運(yùn)輸。
與液氫相比，液氨的儲(chǔ)存和運(yùn)輸更加方便，安全，且體積載重能力大于液氫，因此相同體積下的運(yùn)氫成本要遠(yuǎn)低于液氫，且后者所要求的極端低溫條件可以不再考慮。
最后只需將液氨再度轉(zhuǎn)化成氫氣，即可實(shí)現(xiàn)氫氣的應(yīng)用。
目前無(wú)論是氫氣合成氨還是氨轉(zhuǎn)氫，國(guó)內(nèi)的技術(shù)已經(jīng)十分成熟，且在全球處于領(lǐng)先位置。
自2022年起陸續(xù)開(kāi)發(fā)投資吉林松原、甘肅蘭州、酒泉、內(nèi)蒙古等多地可再生能源氫氨醇一體化綠色能源項(xiàng)目的中能建，是大力推動(dòng)氫氨融合路徑產(chǎn)業(yè)化的先鋒代表企業(yè)之一，不得不說(shuō)，在此等技術(shù)路徑，中能建的先發(fā)優(yōu)勢(shì)充足，同時(shí)其已構(gòu)建起的競(jìng)爭(zhēng)性壁壘是較高的。
隨著輝豐的入局，圍繞綠電—綠氨—綠氫制備運(yùn)輸?shù)沫h(huán)節(jié)才算真正打通了。
筆者認(rèn)為，市場(chǎng)應(yīng)該要重新評(píng)估輝豐股份在氫能賽道所擁有的卡位優(yōu)勢(shì)，包括可提供便捷的安全的、相對(duì)低成本的儲(chǔ)存及運(yùn)輸服務(wù)，優(yōu)越的地理位置和基礎(chǔ)設(shè)施等難以復(fù)制的客觀硬件因素。
比如，據(jù)公告資料，在輝豐股份旗下子公司江蘇輝豐石化有限公司的石化倉(cāng)儲(chǔ)物流項(xiàng)目，占地390畝，配套有液體庫(kù)和固體庫(kù)，合計(jì)儲(chǔ)運(yùn)規(guī)模每年可達(dá)300萬(wàn)噸，該項(xiàng)目現(xiàn)已成為蘇北地區(qū)重要的油品和化學(xué)品原料基地。
按照液體庫(kù)占地面積19萬(wàn)平方米，總庫(kù)容量30萬(wàn)立方米可推算，輝豐股份的氨儲(chǔ)能力將近30萬(wàn)噸，在國(guó)內(nèi)已建成的同類(lèi)項(xiàng)目中，若僅比較氨儲(chǔ)規(guī)模，輝豐約占據(jù)了半壁江山。
同時(shí)，國(guó)內(nèi)新增危化項(xiàng)目審批嚴(yán)苛，短時(shí)間難以擴(kuò)張。因此要走氫氨融合的路徑，就很難撇開(kāi)輝豐來(lái)談推動(dòng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展等問(wèn)題。
這是大型央國(guó)企中能建縱使在其建立起先入優(yōu)勢(shì)之后，仍然需要跟輝豐達(dá)成戰(zhàn)略合作的根本原因。
相比于先入為主，卡位優(yōu)勢(shì)暫時(shí)更為關(guān)鍵。
輝豐股份在氫氨融合技術(shù)路徑走向商業(yè)化的過(guò)程中占據(jù)了較好的卡位優(yōu)勢(shì)。而產(chǎn)業(yè)從0到1的爆發(fā)階段，率先崛起的往往是具有賣(mài)水人身份的公司，相信這次也不會(huì)例外。
一方面，輝豐將以液氨儲(chǔ)運(yùn)為支點(diǎn)，為產(chǎn)業(yè)鏈降本帶來(lái)強(qiáng)有力的資源支撐。另一方面，輝豐與中能建的合作項(xiàng)目規(guī)模接近千億，對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈而言也產(chǎn)生了強(qiáng)烈的示范效應(yīng)。
輝豐與中能建達(dá)成的戰(zhàn)略合作，雙方無(wú)論發(fā)揮先入優(yōu)勢(shì)還是卡位優(yōu)勢(shì)，都為破局氫能儲(chǔ)運(yùn)難題而來(lái)，也為氫能產(chǎn)業(yè)的持續(xù)降本，挖掘應(yīng)用場(chǎng)景以及未來(lái)氫能大規(guī)模應(yīng)用，產(chǎn)業(yè)的爆發(fā)式增長(zhǎng)探索最佳的實(shí)踐路徑而來(lái)。
一旦隨著合作深化到了應(yīng)用端，兩者有機(jī)會(huì)合力打開(kāi)價(jià)值萬(wàn)億的下游市場(chǎng)，只有持續(xù)擴(kuò)大的需求才能讓綠氫的產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)揮規(guī)模效應(yīng)，真正開(kāi)啟降本和商業(yè)化的正循環(huán)。
毫無(wú)疑問(wèn)，2023年為氫能發(fā)展的“大年”，看到很多的標(biāo)志性事件及突破已陸續(xù)出現(xiàn)。
回歸到資本市場(chǎng)，更可總結(jié)出，每一輪氫能行情的開(kāi)啟，對(duì)應(yīng)的都是，制約產(chǎn)業(yè)發(fā)展關(guān)鍵環(huán)節(jié)的“枷鎖”被解開(kāi)。這次輝豐與中能建公告達(dá)成戰(zhàn)略合作，同樣具備類(lèi)似意義，因而有機(jī)會(huì)成為再度點(diǎn)燃?xì)淠軣岢钡?ldquo;星火”。
